什么是外匯交易?

外匯交易市場是世界上最大的金融市場。外匯市場幾乎全天候都有交易在進(jìn)行，且交易量龐大,估計每天約有數(shù)兆美元的規(guī)模。這樣的規(guī)模較全球所有股票市場的交易總額還大。外匯市場并不是集中一地，而屬于場外交易,買賣雙方靠電話、計算機(jī)、傳真機(jī)和其它實時通訊工具連結(jié),進(jìn)行買賣。據(jù)國際清算集團(tuán)最新統(tǒng)計顯示,國際外匯市場每日平均交易額約為3萬億美元。

外匯交易有哪些種類?

1、現(xiàn)鈔交易

現(xiàn)鈔交易是旅游者以及由于其他各種目的需要外匯現(xiàn)鈔者之間進(jìn)行的買賣，包括現(xiàn)金、外匯旅行支票等;現(xiàn)貨交易是大銀行之間，以及大銀行代理大客戶的交易，買賣約定成交后，最遲在兩個營業(yè)日之內(nèi)完成資金收付交割，因為外匯交易的主流是投資性的，是以在外匯匯價波動中贏利為目的的，所以現(xiàn)鈔交易在所有的外匯交易中所占比重比較少。

2、現(xiàn)貨外匯交易

現(xiàn)貨外匯交易是大銀行之間，以及大銀行代理大客戶的交易，買賣約定成交后，最遲在兩個營業(yè)日之內(nèi)完成資金收付交割。

3、合約現(xiàn)貨交易

合約現(xiàn)貨外匯交易，又稱外匯保證金交易、按金交易、虛盤交易，指投資者和專業(yè)從事外匯買賣的金融公司(銀行、交易商或經(jīng)紀(jì)商)，簽定委托買賣外匯的合同，繳付一定比率(一般不超過10%)的交易保證金，便可按一定融資倍數(shù)買賣10萬、幾十萬甚至上百萬美元的外匯。因此，這種合約形式的買賣只是對某種外匯的某個價格作出書面或口頭的承諾，然后等待價格出現(xiàn)上升或下跌時，再作買賣的結(jié)算，從變化的價差中獲取利潤，當(dāng)然也承擔(dān)了虧損的風(fēng)險。

4、外匯期貨交易

外匯期貨交易是指在約定的日期，按照已經(jīng)確定的匯率，用美元買賣一定數(shù)量的另一種貨幣。外匯期貨買賣與合約現(xiàn)貨買賣有共同點亦有不同點。合約現(xiàn)貨外匯的買賣是通過銀行或外匯交易公司來進(jìn)行的，外匯期貨的買賣是在專門的期貨市場進(jìn)行的。全世界的期貨市場主要有：芝加哥期貨交易所、紐約商品交易所、悉尼期貨交易所、新加坡期貨交易所、倫敦期貨交易所。

5、外匯期權(quán)交易

外匯期權(quán)交易是指期望從未來的匯率漲跌中獲利而進(jìn)行的外匯買賣。外匯投機(jī)可以通過現(xiàn)匯交易進(jìn)行，但多半通過期匯交易進(jìn)行，因為這樣投機(jī)者可不必持有大筆現(xiàn)款，只需繳納少量保證金，便可做成大筆投機(jī)買賣。到期交割時也無須付現(xiàn)，只要軋算出盈虧差額，盈收虧付，便可清算了結(jié)。例如，預(yù)測美元匯率可能下跌時，就在外匯市場賣出美元期匯; 到期若美元匯率果真下跌，就可按下跌的匯率買進(jìn)美元現(xiàn)匯來交割美元期匯，從而獲得利潤。這種先賣后買的投機(jī)方式，稱為做空頭或賣空。

6、遠(yuǎn)期外匯交易

遠(yuǎn)期外匯交易是外匯市場上進(jìn)行遠(yuǎn)期外匯買賣的一種交易行為，即期交易的對稱。遠(yuǎn)期外匯交易是外匯市場上重要的交易形式之一。通常也是由經(jīng)營即期外匯交易的外匯銀行與外匯經(jīng)紀(jì)人來經(jīng)營，遠(yuǎn)期交易一般是買賣雙方先訂立買賣合同，規(guī)定外匯買賣的數(shù)量、期限和匯率等，到約定日期才按合約規(guī)定的匯率進(jìn)行交割。遠(yuǎn)期交易的交割期限一般為1個月、3個月、6個月，個別可到1年。這種交易的目的在于避免或盡量減少匯率變動可能帶來的損失。投機(jī)商也經(jīng)常利用遠(yuǎn)期交易牟取利益。因而許多國家對遠(yuǎn)期交易有一定的限制性措施。

7、掉期交易

掉期交易(Swap Transaction)是指交易雙方約定在未來某一時期相互交換某種資產(chǎn)的交易形式。更為準(zhǔn)確的說，掉期交易是當(dāng)事人之間約定在未來某一期間內(nèi)相互交換他們認(rèn)為具有等價經(jīng)濟(jì)價值的現(xiàn)金流(Cash Flow)的交易。較為常見的是貨幣掉期交易和利率掉期交易。貨幣掉期交易，是指兩種貨幣之間的交換交易、在一般情況下，是指兩種貨幣資金的本金交換。利率掉期交易、是相同種貨幣資金的不同種類利率之間的交換交易，一般不伴隨本金的交換。目前，掉期交易與期貨、期權(quán)交易一樣，已成為國際金融機(jī)構(gòu)規(guī)避匯率風(fēng)險和利率風(fēng)險的重要工具。