中商情報(bào)網(wǎng)訊：通信產(chǎn)業(yè)是現(xiàn)代社會(huì)發(fā)展的基石，每一代移動(dòng)通信技術(shù)具備先發(fā)優(yōu)勢(shì)的國(guó)家，其國(guó)內(nèi)通信產(chǎn)業(yè)鏈都占據(jù)全球市場(chǎng)的主要份額，我國(guó)通信產(chǎn)業(yè)經(jīng)歷了2G、3G時(shí)代的追趕和4G時(shí)代的同步后，將在5G時(shí)代成為領(lǐng)跑者。

5G時(shí)代，通信技術(shù)將通過(guò)增強(qiáng)型移動(dòng)寬帶（eMBB）、大規(guī)模機(jī)器類通信（mMTC）、低時(shí)延高可靠通信（uRLLC）三大應(yīng)用場(chǎng)景，實(shí)現(xiàn)萬(wàn)物互聯(lián)，成為社會(huì)生產(chǎn)力發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

5G產(chǎn)業(yè)鏈上游主要是芯片和元器件的制造；中游為主要設(shè)備和主要網(wǎng)架結(jié)構(gòu)，網(wǎng)架結(jié)構(gòu)主要分為三類：傳輸網(wǎng)、承載網(wǎng)和核心網(wǎng)；下游為網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)、終端設(shè)備和一些應(yīng)用場(chǎng)景如VR、AR、物聯(lián)網(wǎng)、車聯(lián)網(wǎng)等等。

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二、上游分析

1.芯片

近年來(lái)，我國(guó)芯片產(chǎn)業(yè)得到快速發(fā)展，市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，通信企業(yè)也在積極研發(fā)芯片以搶占更多5G市場(chǎng)。數(shù)據(jù)顯示，芯片設(shè)計(jì)業(yè)銷售收入從2015年的1325億元增長(zhǎng)到2020年的3546億元。預(yù)計(jì)2021年，中國(guó)芯片涉及行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模將接近4000億元。

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2.光模塊

光模塊由光器件、功能電路和光接口等組成。光模塊的作用就是光電轉(zhuǎn)換，發(fā)送端把電信號(hào)轉(zhuǎn)換成光信號(hào)，通過(guò)光纖傳送后，接收端再把光信號(hào)轉(zhuǎn)換成電信號(hào)。

光模塊的速率一直是市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。一方面，"寬帶中國(guó)"戰(zhàn)略要求實(shí)現(xiàn)百兆光纖入戶，從接入層提升了光接口壓力，由下至上各級(jí)光接口逐級(jí)承壓，推動(dòng)了對(duì)高速率光模塊需求；

另一方面，隨著5G的部署，運(yùn)營(yíng)商需要部署更寬的帶寬實(shí)現(xiàn)大流量數(shù)據(jù)的應(yīng)用，如遠(yuǎn)程醫(yī)療、VR，4K視頻等，因此移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)各層面必須擁有更高的速率，這也推動(dòng)了光模塊的升級(jí)換代。

3.濾波器

基站射頻系統(tǒng)是通信基站的核心模塊之一，2G至4G時(shí)代一般由濾波器模塊、合路器、放大器、數(shù)字收發(fā)信模塊等組成，即射頻拉遠(yuǎn)單元（RRU）；5G時(shí)代，RRU與天線集成為有源天線單元（AAU），其中濾波器和天線組成天線濾波器一體化單元（AFU）。

5G技術(shù)對(duì)基站射頻系統(tǒng)的影響主要體現(xiàn)在其對(duì)濾波器和天線新技術(shù)的影響，以及射頻系統(tǒng)和天線一體化的趨勢(shì)。目前，行業(yè)主流的解決方案包括小型化金屬濾波器和陶瓷介質(zhì)濾波器兩類，對(duì)比情況如下：

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4.PCB

自上世紀(jì)90年代末以來(lái)，中國(guó)大陸PCB產(chǎn)值增長(zhǎng)迅速，不斷引進(jìn)國(guó)外先進(jìn)技術(shù)與設(shè)備，成為全球PCB產(chǎn)值增長(zhǎng)最快的區(qū)域。2006年，中國(guó)大陸首次超過(guò)日本，成為全球第一大PCB生產(chǎn)基地。2015-2019年，中國(guó)大陸PCB產(chǎn)值年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到5.61%，增長(zhǎng)率大幅高于全球平均增長(zhǎng)水平，預(yù)計(jì)在2021年產(chǎn)值可達(dá)到370.52億美元。

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5.5G驅(qū)動(dòng)射頻系統(tǒng)和天線一體化

5G時(shí)代，通信主設(shè)備商傾向于直接采購(gòu)濾波器和天線的集成產(chǎn)品，從而要求上游射頻系統(tǒng)供應(yīng)商同時(shí)具備濾波器和天線的生產(chǎn)能力，以及對(duì)兩者進(jìn)行整合的能力。

目前，4G基站主流的形態(tài)是“BBU+RRU+天線”的形式，而5G基站采用的大規(guī)模天線（MassiveMIMO）技術(shù)導(dǎo)致基站射頻器件和天線數(shù)量及復(fù)雜程度大幅上升，通過(guò)濾波器與天線集成可以達(dá)到簡(jiǎn)化基站構(gòu)成、節(jié)約空間和降低運(yùn)營(yíng)商維護(hù)成本等效果。因此，5G基站將“RRU+天線”的組合形式改進(jìn)為有源天線單元（AAU）形式，主流形態(tài)為“BBU+AAU”形式，具體如下圖所示：

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6.重點(diǎn)企業(yè)分析

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三、中游分析

1.5G基站

通信基站是通信網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的基礎(chǔ)設(shè)施，通信技術(shù)的更迭伴隨著頻譜和帶寬的提高，也使得信號(hào)的傳輸距離相應(yīng)降低，通信基站覆蓋密度不斷提高。4G采用的主要頻段為1.8-1.9GHz和2.3-2.6GHz，基站覆蓋半徑為1-3公里；而5G采用的頻段包括2.6GHz、3.5GHz、4.9GHz以及6GHz以上的高頻段，基站覆蓋半徑大幅縮小，基站部署密度需大幅增加，也要求基站射頻系統(tǒng)小型化、輕量化、集成化。

根據(jù)工信部數(shù)據(jù)顯示，截至2020年年底，我國(guó)已經(jīng)建設(shè)了超過(guò)71.8萬(wàn)個(gè)5G基站，5G投資達(dá)到幾千億元，現(xiàn)在已經(jīng)基本覆蓋全國(guó)所有地級(jí)以上城市，獨(dú)立組網(wǎng)模式規(guī)模部署，充分發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)切片等技術(shù)優(yōu)勢(shì)提供大寬帶、低延時(shí)等服務(wù)。用戶規(guī)?？焖倥噬?G終端連接數(shù)超過(guò)了2億。

數(shù)據(jù)來(lái)源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.5G核心技術(shù)

增強(qiáng)移動(dòng)寬帶（eMBB）、大規(guī)模機(jī)器類通信（mMTC）和低時(shí)延高可靠通信（uRLLC）等應(yīng)用場(chǎng)景對(duì)5G網(wǎng)絡(luò)的系統(tǒng)容量提出了極高的要求，而系統(tǒng)容量主要由頻譜效率、基站數(shù)量和頻譜帶寬決定，與之對(duì)應(yīng)的大規(guī)模天線（MassiveMIMO）技術(shù)、超密集組網(wǎng)技術(shù)和全頻譜接入技術(shù)成為5G無(wú)線接入網(wǎng)領(lǐng)域的關(guān)鍵技術(shù)，進(jìn)而確立了基站及射頻系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈的技術(shù)發(fā)展方向，具體如下表所示：

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3.我國(guó)各地區(qū)5G發(fā)展目標(biāo)

2020年，面對(duì)新冠肺炎疫情的嚴(yán)重沖擊，我國(guó)通信業(yè)堅(jiān)決貫徹落實(shí)黨中央、國(guó)務(wù)院決策部署，全力支撐疫情防控工作，積極推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國(guó)建設(shè)，實(shí)現(xiàn)全國(guó)所有地級(jí)城市的5G網(wǎng)絡(luò)覆蓋，新型信息基礎(chǔ)設(shè)施能力不斷提升，為加快數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展、構(gòu)建新發(fā)展格局提供有力支撐。

多省份明確基站建設(shè)數(shù)量，從幾千個(gè)至幾萬(wàn)個(gè)不等。其中，江蘇5G基站建設(shè)目標(biāo)達(dá)6萬(wàn)個(gè)，新建數(shù)量最多；湖南緊隨其后，今年將建成5G基站5.5萬(wàn)個(gè)；河南、山東新建5G基站目標(biāo)分別為5萬(wàn)個(gè)、4萬(wàn)個(gè)，位居第三和第四。

資料來(lái)源：各省市2021年政府工作報(bào)告及各省市通信管理局、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.重點(diǎn)企業(yè)分析

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四、下游分析

1.互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入端口發(fā)展情況

我國(guó)加快5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，不斷消除網(wǎng)絡(luò)覆蓋盲點(diǎn)，提升網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量，增強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)供給和服務(wù)能力，新一代信息通信網(wǎng)絡(luò)建設(shè)不斷取得新進(jìn)展。2020年，新建光纜線路長(zhǎng)度428萬(wàn)公里，全國(guó)光纜線路總長(zhǎng)度已達(dá)5169萬(wàn)公里。截至2020年底，互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入端口數(shù)量達(dá)到9.46億個(gè)，比上年末凈增3027萬(wàn)個(gè)。其中，光纖接入（FTTH/0）端口達(dá)到8.8億個(gè)，比上年末凈增4361萬(wàn)個(gè)，占互聯(lián)網(wǎng)接入端口的比重由上年末的91.3%提升至93%。xDSL端口數(shù)降至649萬(wàn)個(gè)，占比降至0.7%。

數(shù)據(jù)來(lái)源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.5G手機(jī)

進(jìn)入2021年，國(guó)內(nèi)5G手機(jī)賣得異常紅火。2021年2月，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)5G手機(jī)出貨量1507.1萬(wàn)部，占同期手機(jī)出貨量的69.3%；上市新機(jī)型16款，占同期手機(jī)上市新機(jī)型數(shù)量的57.1%。1-2月，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)5G手機(jī)出貨量4234.9萬(wàn)部、上市新機(jī)型48款，占比分別為68.4%和59.3%。

數(shù)據(jù)來(lái)源：信通院、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.智慧城市

智慧城市是把新一代信息技術(shù)充分運(yùn)用在城市中各行各業(yè)基于知識(shí)社會(huì)下一代創(chuàng)新的城市信息化高級(jí)形態(tài)，實(shí)現(xiàn)信息化、工業(yè)化與城鎮(zhèn)化深度融合，有助于緩解“大城市病”，提高城鎮(zhèn)化質(zhì)量，實(shí)現(xiàn)精細(xì)化和動(dòng)態(tài)管理，并提升城市管理成效和改善市民生活質(zhì)量。數(shù)據(jù)顯示，至2020年，中國(guó)市場(chǎng)支出規(guī)模將達(dá)到266億美元，是支出第二大的國(guó)家，僅次于美國(guó)。

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4.物聯(lián)網(wǎng)

物聯(lián)網(wǎng)是一個(gè)基于互聯(lián)網(wǎng)、傳統(tǒng)電信網(wǎng)等的信息承載體，它讓所有能夠被獨(dú)立尋址的普通物理對(duì)象形成互聯(lián)互通的網(wǎng)絡(luò)。從連接數(shù)來(lái)看，中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測(cè)，到2025年，企業(yè)市場(chǎng)將占據(jù)物聯(lián)網(wǎng)終端設(shè)備連接數(shù)一半以上的份額，就增速和規(guī)模而言，智能樓宇和智能制造是關(guān)鍵的垂直領(lǐng)域；消費(fèi)者市場(chǎng)中，智能音箱和互聯(lián)網(wǎng)家用設(shè)備將引領(lǐng)增長(zhǎng)，而家庭安全是最大的垂直市場(chǎng)。

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